美聯儲紀要暗示9月降息，美指刷新年內新低

根據周三公佈的政府數據，美國截至3月的全年就業增長可能遠不如之前報告的那麼強勁。根據勞工統計局的初步基準修正數據，在截至3月份的12個月中，非農就業人數可能將減少81.8萬人，即每月減少約6.8萬人，此前部分機構更是預測最多會減少100萬。美國就業修正數據公佈後，美國2年期與10年期國債收益率曲線倒掛加深，美元一度跌至144.45的年底新低。

美聯儲7月會議紀要顯示，幾位官員認為7月就已有理由降息；絕大多數官員認為9月降息是適宜的；通脹風險上行風險降低，就業下行風險有所增加。

全球主要市場行情一覽

貴金屬

周三現貨黃金先跌後漲，日內最低觸及2493.78美元，美聯儲會議紀要公佈後一度轉漲，最後收跌0.06%，報2512.26美元/盎司；現貨白銀白銀震蕩走高，收漲0.56%，報29.58美元/盎司。

黃金市場在日高附近持穩，看漲勢頭有限，因美聯儲7月貨幣政策會議紀要為投資者提供了一些指引。儘管美聯儲上月維持利率不變，但會議紀要顯示，有一些人支持降息。

原油

美國至8月16日當周EIA原油庫存錄得減少464.9萬桶，降幅大於預期；戰略石油儲備庫存為2022年12月16日當周以來最高，除卻戰略儲備的商業原油庫存為2024年1月26日當周以來最低。

儘管美國EIA原油庫存降幅超預期，但跟蹤趨勢的大宗商品交易顧問（CTA）仍在加劇拋售，油價一度跌至6個月低位。WTI原油最終收跌1.62%，報71.8美元/桶；布倫特原油收跌1.33%，報75.63美元/桶。

外匯

鮑威爾即將在傑克遜霍爾經濟會議上發表講話前，美元周三盤中一度下跌超過0.2%，至101.123點，創下自去年12月以來的最低水平，最後收跌0.19%，報101.18。凱投宏觀表示，美元在未來幾年可能會進一步下跌，因為美元的估值仍然相對較高，並麵臨不利利差和避險需求減少的衝擊。

周三美元兌日元幾乎持平，報145.26。德商銀行策略師Volkmar Baur寫道，日元將再次走軟，因為真正的加息周期顯然不會到來，明年美元兌日元將走強。日本央行非常願意再次加息，但考慮到副行長之前的鴿派評論，9月加息為時過早，而10月會議又與美國大選日接近，時機不佳，因此預計將在12月加息。

周三公佈的調查顯示，超過半數受訪經濟學家認為日本央行將在年底前再次加息，其中預測加息月份的經濟學家傾向於認為時間將為12月。

歐元兌美元周三一度上漲至1.1143，為2023年7月以來的最高水平，最後收漲0.18%，報1.1149。在傑克遜霍爾年會召開前，交易員對歐元的看漲程度達到2020年末以來之最。

市場預期美聯儲主席鮑威爾周五將支持他們對降息的押注，預計未來幾個月美聯儲降息速度會超過歐洲央行。荷蘭國際銀行表示，在美聯儲即將降息之前，歐元兌美元可能會延續近期漲勢，特別是如果歐元升破阻力位的話，將進一步快速上漲。

商品

國際銅夜盤收漲0.20%，滬銅收漲0.19%，滬鋁收漲0.15%，滬鋅收漲0.86%，滬鉛收跌0.43%，滬鎳收跌0.47%，滬錫收漲0.51%。氧化鋁夜盤收跌0.91%。不鏽鋼夜盤收漲0.15%。

股市

A股周三小幅低開，全天基本維持窄幅震蕩走勢。中國上證綜指8月21日（周三）收盤下跌10.08點，跌幅：0.35%，報2856.58點； 中國深證成指8月21日（周三）收盤下跌23.12點，跌幅：0.28%，報8229.75點； 中國滬深300指數8月21日（周三）收盤下跌11.07點，跌幅：0.33%，報3321.64點； 中國創業板指數8月21日（周三）收盤下跌9.46點，跌幅：0.6%，報1558.51點； 中國科創50指數8月21日（周三）收盤下跌1.88點，跌幅：0.27%，報691.64點。公共交通、元器件、有色、家居用品、旅遊等板塊漲幅居前；傳媒娛樂、日用化工、醫藥、多元金融、釀酒等板塊跌幅居前。

美股三大股指集體反彈。道瓊斯指數8月21日（周三）收盤上漲55.25點，漲幅0.14%，報40890.22點； 標普500指數8月21日（周三）收盤上漲23.72點，漲幅0.42%，報5620.84點； 納斯達克綜合指數8月21日（周三）收盤上漲102.05點，漲幅0.57%，報17918.99點。

歐股主要股指全線上漲。德國DAX30指數8月21日（周三）收盤上漲96.51點，漲幅0.53%，報18451.25點； 英國富時100指數8月21日（周三）收盤上漲8.85點，漲幅0.11%，報8282.17點； 法國CAC40指數8月21日（周三）收盤上漲38.99點，漲幅0.52%，報7524.72點； 歐洲斯托克50指數8月21日（周三）收盤上漲16.09點，漲幅0.33%，報4885.35點； 西班牙IBEX35指數8月21日（周三）收盤上漲31.80點，漲幅0.29%，報11119.60點； 意大利富時MIB指數8月21日（周三）收盤上漲239.38點，漲幅0.72%，報33315.00點。接受調查的策略師預計，得益於歐洲央行降息，歐洲股市在年底前將小幅上漲，但他們對該地區最大企業的前景持謹慎態度。

債市

美債收益率延續跌勢，基準的10年期美債收益率收報3.805%；對貨幣政策更敏感的兩年期美債收益率最終收報3.943%。

國際要聞

①據Politico，美國勞工部初步基準修正數據顯示，在截至3月份的12個月中，非農就業人數可能將減少81.8萬人

②日本潛在首相候選人加藤勝信支持日本央行繼續加息

③據調查：95位市場策略師中有57位表示，未來三個月全球股市不太可能出現修正

④歐洲央行執委帕內塔：希望歐洲央行在九月份進行降息

⑤美副總統哈裏斯表示接受民主黨總統候選人題目，稱將與民主黨的同事“共同規劃新的前進道路”

國內要聞

①四川省政府產業投資引導基金體係正式啟動，母基金首期規模200億元

②工信部：推動機器人科技創新與產業創新深度融合

③中辦、國辦：放開充分競爭領域準入，大幅減少對經營主體的準入限製

④高鐵蘇州北站將擴建，規模與上海虹橋站、南京南站等樞紐站相當

⑤農業農村部召開奶牛肉牛生產形勢座談會強調，加大肉牛奶牛生產扶持力度

機構觀點匯總

①華泰證券：鈾價和鈾礦板塊經曆回調，看好下半年觸底反彈

②德商銀行：日元將走弱，料日本央行12月再次加息

③日本險司：隨著境內外利差收窄，日元將邁向135水平

④德商銀行預計金價年底前在2500左右盤整，但漲勢遠未結束

⑤美聯儲官員下調了對2024年下半年經濟增長的預期，主要原因是勞動力市場狀況弱於預期